Albertville (France), 3 avril 2025 – SAF Aerogroup (“SAF” ou “la Société”), un leader européen dans les transports aériens d’urgence, annonce la conclusion d’un accord en vue de l’acquisition de la Société par un consortium mené par Vesper Next Generation Infrastructure Fund I SCSp (« Vesper ») et Infracapital auprès des fonds gérés par Oaktree Capital Management, L.P. (« Oaktree ») et de Bpifrance. La réalisation de l’opération reste soumise à la consultation des instances représentatives du personnel et à l’obtention des autorisations réglementaires usuelles.

Depuis l'investissement d'Oaktree et de Bpifrance en 2017, SAF a vu a vu son chiffre d’affaires progresser de 38 millions d'euros à 110 millions d'euros en 2024. Cette performance a été principalement portée par une forte croissance organique, SAF s'affirmant comme le leader du transport sanitaire héliporté d’urgence en France (SAMU / HeliSMUR), desservant plus de 20 hôpitaux et assurant des missions de secours en montagne dans les Alpes françaises. La Société a également lancé avec succès une activité dédiée à la lutte aérienne contre les incendies, répondant à un besoin accru de protection de l'environnement et de gestion de catastrophes naturelles en Europe et en Amérique latine. La croissance a par ailleurs été accélérée par l’acquisition de Starlite Aviation en 2021, permettant la création d’une entité dédiée aux opérations humanitaires et de secours d’urgence avec une capacité de projection à l’échelle mondiale. Ces développements illustrent l’ADN unique de SAF Aerogroup : contribuer à sauver des vies, protéger les populations et préserver l’environnement, dans les contextes opérationnels les plus exigeants.

La Société reste pleinement engagée à fournir un service d’excellence à ses clients et aux communautés qu’elle accompagne, contribuant ainsi à un avenir plus sûr.

Thibault Nicodème et Jean-Louis Camus, Co-Directeurs Généraux de SAF Aerogroup : « Ce nouveau chapitre permettra à SAF Aerogroup de continuer à renforcer la qualité de ses services en Europe et à l’international, tout en poursuivant son développement vers de nouveaux marchés, porté par l’esprit pionnier qui nous anime depuis 1979. Nous adressons nos sincères remerciements à Oaktree et Bpifrance pour leur vision et leur soutien constant, qui ont joué un rôle clé dans la croissance et la transformation de SAF au cours des dernières années. »

Jim Van Steenkiste, Managing Director et Portfolio Manager, et Jordane Decas, Vice President du European Principal Group chez Oaktree : « Nous sommes extrêmement fiers du partenariat noué avec SAF qui a permis de faire émerger un acteur international de référence dans les services aériens d’urgence, avec une mission claire : sauver des vies et protéger l’environnement. Nous adressons nos sincères remerciements à l’équipe de direction pour son travail remarquable et son engagement sans faille tout au long de cette aventure. Nous adressons également toute notre reconnaissance aux collaborateurs de SAF, dont le dévouement et le courage sur le terrain incarnent l’ADN de l’entreprise. Nous sommes convaincus qu’Infracapital et Vesper sont les bons partenaires pour accompagner SAF dans sa prochaine phase de croissance, et nous leur souhaitons du succès pour la suite du développement de l’entreprise. »

Herman Deetman, Managing Director chez Infracapital : « Nous sommes heureux de nous associer à Vesper pour acquérir SAF, une entreprise qui fournit des services essentiels au travers d’opérations complexes, soutenue par des fondamentaux de marché solides à long terme et un fort potentiel de croissance. Nous avons été particulièrement impressionnés par la société et son équipe dirigeante, et nous nous réjouissons de les accompagner dans la mise en œuvre de leur stratégie. »

Livio Fenati, Fondateur et Managing Partner, et Olaf Nordmeyer, Partner chez Vesper : « SAF illustre parfaitement le type d’entreprise d’infrastructure spécialisée que nous soutenons : elle fournit des services publics essentiels qui requièrent des certifications strictes et des équipes hautement qualifiées, créant ainsi des barrières à l’entrée élevées. L’activité bénéficie par ailleurs de contrats de long terme, indexés sur l’inflation, et fondés pour partie sur des engagements de disponibilité. »

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Conseils de la transaction :

• Acheteurs : M&A : RBC Capital Markets ; Conseil Juridique de la Transaction et DD Juridique : A&O Shearman ; DD Commerciale : Kearney ; DD Financière et Fiscale : KPMG ; DD Technique : McLarens, Cirium ; Conseils Juridiques Additionnels : Sullivan & Cromwell (Vesper), Travers Smith (Infracapital)
• Vendeurs : M&A : Rothschild & Co ; Conseil Juridique de la Transaction et VDD Juridique / Fiscale : Mayer Brown ; VDD Financière : Alvarez & Marsal